贸易融资业务全面风险管理方式研究

　　摘 要：通过阐述国际贸易融资业务在新时期背景的新的发展变化，根据国际贸易融资自身业务特点，基于银行风险管控视角，指出国际贸易融资业务在银行授信审查工作中的突出难点和挑战，提出通过构建贷前、贷中、贷后业务环节三位一体的风险控制体系，提高对虚假交易的识别能力，达到防范虚假交易，降低银行经营风险的目的。

　　关键词：国际贸易融资;风险管控;授信审查

　　伴随全球经济的一体化发展，作为银行传统业务的贸易融资业务正发生深刻变化。其产品种类、功能、服务模式不断更新，伴隨着网络技术提升，新兴业态发展，传统贸易融资的概念、内涵在不断延伸和扩大。近年来，外部环境复杂多变，全球经济下行，贸易摩擦频发，地缘政治保护主义抬头，使得国际贸易的不确定性增加，跨境资金流动风险加剧，国内经济经历三期叠加，监管持续高压，企业信用恶化等因素，都给银行贸易融资业务管理与风险防范带来极大挑战，银行急需调整、完善风险控制机制，采取全面、主动风险管理措施，从贸易融资业务全流程出发，综合运用多种方法与手段，有效开展风险管控，保障贸易融资业务健康发展。

　　1 贸易融资概念

　　国际贸易融资的概念为依托国际结算产生的，以真实的贸易背景为前提，在国际贸易各环节中对进出口商提供的资金融通和信用支持的金融服务。近年来，伴随着多种新业态发展，社会科学技术革新，国内资本及要素市场不断完善，传统的国际结算业务日趋多元化，并促使银行贸易融资产品不断推陈出新，在提供传统融资便利服务的同时，衍生出综合性的、运用风险分散和资本市场技术的结构化创新融资产品。国际贸易融资的概念也从常规融资活动演变为与贸易结算有关的一切融资活动，是创造性的设计、组合融资方法和条件的统称。

　　2 贸易融资业务特点

　　贸易融资具有自偿性特征。贸易融资以基础商品购销合同为前提，与贸易流转过程、贸易现金流情况等联系极为紧密，在贸易融资的融资金额、融资期限与贸易对应的货款和服务一一对应，形成闭环保证了贸易项下融资本息的回收。贸易融资业务的自偿性特征，在一定程度上对借款人资信水平不足能够形成有效弥补。

　　贸易融资以交易为基础，融资周期相对较短。贸易融资业务的基础功能是为企业在原材料采购、组织生产、产品销售等环节可能存在资金缺口、信用缺失等提供资金或信用支持，支持和保障贸易交易的顺利达成。多数情况下，外贸企业备货销售周期较短，除涉及大型设备进口、船舶制造等特定交易方式，贸易周期大多在半年或一年以内。伴随贸易货款回笼、贸易周期结束，银行贸易融资资金得到清偿。

　　业务闭环各主体风险传导迅速。贸易融资基于真实贸易活动，受买卖双方产品、市场、价格、资金、人员等方面影响，由运输仓储、信用担保、供货商、经销商等多方参与，各参与方根据自身利益行事，任一环节信用缺失都会影响到整条贸易链的安全，进而转化为全面的信用风险。因此，银行对风险的把控尤为关键。

　　3 贸易融资在授信环节面临的审核难点

　　贸易背景真实性审核专业性高、难度大。贸易融资应基于真实的贸易背景产生，而银行的国际结算业务实质是单据业务，银行处理并审核单据，基于单据表面的真实性、一致性进行收付款。为辅助背景真实性审查，银行往往通过资金流向审查，借助互联网、海关数据、其他合作获取货物流、资金流信息，审查实际业务匹配性，但对于预收/预付货款、服务贸易、转口贸易等业务背景是否真实的审查仍存在很大困难。一些企业抓住银行审核难点，通过伪造单据虚构贸易、使用真实单据构造贸易等手段骗取融资。在近年来国家外汇局处罚案例中存在大量贸易融资产品的违规案例，企业通过利用虚假单据办理转口贸易骗取银行融资。

　　贸易融资业务风险管控难度大。进口企业的货物及商品价格波动风险、进出口企业自身的信用风险都直接影响贸易融资业务的安全性，而国际贸易涉及境内、外多方主体，单一银行对境内各主体风险信息获取和跟进难度大，对境外交易对手风险状况把控更难，信用风险、市场风险审查难度加大。同时，银行业务操作中对单据的一致性审核、融资期限的匹配、回款资金的监控等操作风险也考验银行的风险管控能力。近年来，人民银行、外汇局等监管部门对虚假贸易背景打击力度加大，对银行展业三原则的落实提出更高要求，银行合规处罚风险成为内部风险管理的重要方面。内外风险叠加，银行风险管控压力不断上升。

　　银行内部审查管理难度大。目前，银行叙做贸易融资业务纳入企业授信，比照一般授信业务要求，经过客户评级、额度授信、业务申报、信贷审批、贷款发放、贷后管理等业务流程，同时业务操作、额度管理、尽职调查贯穿多个部门、多个机构，具有“流程长、环节多、跨部门”的特点，对部门协同能力、风险偏好一致性、专业程度都提出较高要求。

　　4 贸易融资业务审查要点

　　为有效防范虚假融资，防范客户信用风险，银行可从客户和产品两个维度，搭建贷前、贷中、贷后业务环节三位一体的风险控制体系，提高对虚假融资交易的辨别和防范能力，保障贸易融资业务背景真实，具备自偿性、匹配性、合理性、合规性，达到有效防范虚假交易的目的。

　　4.1 通过全面风险调查，把好授信入口

　　对企业发起授信是客户准入、对贸易背景真实性审查的第一道关口，筑牢授信准入防线，做好客户尽职审查，全面分析和研究客户基本情况、深入调查贸易模式等，除对企业自身信用风险、交易风险进行判断外，还应从产品、交易对手等关联信息进行分析，合理提供融资产品及授信支持。

　　(1)企业自身风险分析。围绕企业经营范围、主营业务、行业特征，深入分析客户经营模式、行业特点、贸易模式、企业生产能力，透过企业物流、资金流向特征等全面掌握交易状况。从交易本身出发，根据企业选择的结算方式、单据信息、结算周期等信息，分析企业融资需求是否与实际生产经营模式、物流安排、资金安排等匹配。对于监管关注的高风险业务，如离岸转手买卖、涉及报税监管区域、关联交易等情况，强化物流、资金流、交易对手等有关信息的了解，内外部系统、监管数据平台等辅助调查分析信息的真实性。重视对企业历史信息查询，包括交易对手合作、历史违约状况、资信状况银行授信产品的使用与回款状况等，作为判断授信方案与背景真实性的重要依据。通过企业财务报告，综合分析其主要交易对手应收应付账款、预收款以及账期等详细情况，根据生产销售周期，综合判断企业申办贸易融资产品、期限与贸易模式的匹配性与合理性。

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